市調機構Trendforce表示，NAND flash芯片將從第三季度開始供給過剩，而DRAM芯片今年一季度就已出現過剩，隨著芯片供給過剩，全球的芯片產能競賽將就此止步，這對于僅有光刻機的ASML來說將是重大打擊。

 

 

TrendForce認為，今年三季度NAND flash存儲芯片的供給過剩將稍為嚴重，由此NAND flash存儲芯片的價格將下跌5％－10％左右。

 

DRAM的供給過剩在今年一季度就已出現，TrendForce表示今年一季度全球諸多消費電子產品受通脹加劇以及其他因素導致需求減少的影響，一季度全球DRAM供給過剩引發價格下跌，DRAM整體產值減少4％，其中第二大DRAM廠商SK海力士更因此下跌超過一成。

 

NAND flash和DRAM是諸多消費電子產品、數據中心等必須的芯片，而且隨著數據的噴發，這幾年全球對存儲芯片的需求一直處于上漲當中，由此存儲芯片的價格一直穩步上漲，然而如今這類芯片的價格下跌代表著持續一年多時間的芯片供給緊張終于轉向供給過剩。

 

其實芯片供給過剩的跡象已有諸多分析師以及機構給出信息，先是知名蘋果分析師郭明錤發出警告指出手機產業鏈已出現較為嚴重的芯片庫存，然后市調機構Gartner表示明年將會出現芯片供給過剩，預計2023年全球芯片需求衰退兩成多，然而芯片產業鏈卻出于自己的利益考慮而繼續鼓吹芯片供給緊張。

 

生產光刻機的ASML就是其中之一，今年4月份ASML高管在接受采訪的時候表示明年全球將仍然面臨芯片供應緊張的局面，因此它家的光刻機將不愁賣，目前它的光刻機僅能滿足全球六成的需求。

 

這幾年ASML可謂芯片制造產業鏈的大贏家，自從2019年美國對華為采取措施以來，全球各經濟體都在擴張芯片產能，希望掌握更多芯片產業的主動權，由此生產光刻機的ASML賺得盆滿缽滿，營收、利潤均高漲。

 

中國芯片行業可謂ASML的優質客戶，中國芯片行業大舉擴張產能，不僅積極從ASML購買光刻機，還從日本大量購買二手光刻機，導致日本的二手光刻機價格上漲兩倍，中國大陸也超越韓國和中國臺灣成為ASML的最大客戶。

 

然而今年初隨著芯片供給過剩的跡象出現，全球各經濟體的芯片產能擴張驟然停滯，ASML的光刻機銷售也大受影響，它的營收下跌19％、凈利潤腰斬。如今全球芯片供給過剩跡象更加明顯，對光刻機的需求只會進一步減少，ASML的光刻機銷售自然也會更難，業績必然會進一步衰退。

 

由于眾所周知的原因，ASML已無法自由出貨，它給中國芯片供應的只有DUV光刻機，更先進的EUV光刻機一直無法出貨給中國芯片，因此ASML的EUV光刻機只剩下Intel、三星和臺積電等三大客戶。