基于對迪信通未來戰略和發展方向的綜合判斷，并更好地聚焦主業發展，神州數碼（000034）擬3.8429港幣/股總計5.52億港元（約合人民幣4.64億元）向珠海國資旗下企業出售其所持迪信通（06188）19.62%股權，完成后，神州數碼仍持有迪信通2%股權。

 

上月，珠海國資旗下珠海華發實體產業投資控股有限公司（下稱“珠海華發投控”）剛剛實際控制迪信通約37.99%投票權，并觸發港交所全面要約收購條款，此次神州數碼出售股權緣于公司收到珠海華發投控方面發出的要約收購文件。

 

5月6日晚間，神州數碼公告，近日，公司收到國泰君安證券代表珠海華發全資子公司香港華發提出的迪信通H股的綜合要約文件，收購價格3.8429港幣/股。鑒于此次收購價格高于DCHK公司的買入價格3.1港幣/股，公司擬出售約1.44股，合計價格為港幣5.52億元。

 

2017年4月，神州數碼之子公司DigitalChina(HK)limited分別與3iInfocommLimited及CDHMobile(HK)Limited簽訂股份購買協議，以3.10港幣/股購買其所持有的迪信通15835萬股的股權，價款共計4.926億港幣（含直接相關手續費)，折合人民幣4.41億元。

 

截至2021年第一季度，神州數碼共計持有迪信通21.62%的股權，本次要約收購公司計劃出售19.62%的股權，本次出售后，神州數碼仍將持有迪信通1464.92萬股H股股份，占迪信通總股本的2.00%。

 

公告顯示，迪信通成立于2001年，并于2014年7月8日正式在香港交易所主板掛牌上市，主營移動終端的銷售及服務。2019年、2020年，迪信通收入總額分別為153.51億元、135.50億元，歸母凈利潤分別為2.53億元、7978萬元，2020年凈利潤大幅下滑。截止2021年第一季度，迪信通長期股權投資賬面余額8.30億元。

 

神州數碼表示，本次交易后，預計公司將獲得人民幣約4.64億元現金流入，對應該部分股權累計現金凈流入人民幣0.64億元。同時，此次交易預計增加2021年非經常性損失人民幣4.71億元，最終數據以會計師事務所的審計意見為準。

 

根據迪信通獨立委員會聘請的獨立財務顧問創升融資有限公司出具的關于此次要約收購分析報告，本次要約出售價格較聯交所最后可行日期收盤價溢價約5.57%，最后五個連續交易日收盤價溢價約19.27%，最后10個連續交易日收盤價溢價約37.39%，最后30個連續交易日收盤價溢價約65.98%，且為面向所有要約收購對象的統一收購價格，具有合理性。

 

2021年4月7日，珠海華發實體產業投資控股有限公司（以下簡稱“珠海華發”）完成了對迪信通15%股權的收購，并實際控制迪信通約37.99%的投票權。根據香港聯交所收購準則26.1的規定，珠海華發或其一致行動人須以現金方式就迪信通所有發行在外的內資股及H股提出強制性有條件全面收購要約。

 

 

對于本次出售資產的目的，神州數碼表示，基于對線上線下電子消費品零售行業整體發展趨勢以及對于迪信通未來戰略和發展方向的綜合判斷，為了更好地聚焦主業，藉此要約收購，公司決定出售大部分所持迪信通H股股權。出售迪信通股權后，未來利潤表將完全反映公司分銷、云服務和信創三大業務的盈利情況，業務盈利情況和趨勢將更加清晰。

 

另外，鑒于持有迪信通股份期間與迪信通的良好的溝通，同時看好珠海華發及香港華發收購后迪信通的發展預期，公司有意愿與珠海華發、香港華發及迪信通繼續保持全面的溝通協作，探索公司主營業務方面的其他合作。因此將保留1464.92萬股迪信通H股股份，占迪信通總股本2.00%。公告顯示，此次交易由董事會審批后，還需經股東大會的審批。

 

值得一提的是，企查查顯示，珠海華發實體產業投資控股有限公司為珠海華發集團有限公司全資子公司，而珠海國資100%持有珠海華發集團有限公司。因此此次交易背后，也一定程度上反映了珠海國資在產業投資、整合方面的意愿。

 

前不久，珠海國資旗下企業珠海格力創業投資有限公司剛剛宣布擬與聞泰科技參與歐菲光蘋果相關業務資產收購，雙方擬共同出資設立珠海得爾塔科技有限公司，作為收購廣州得爾塔影像技術有限公司（下稱“廣州得爾塔”）100%股權及相關經營性資產的指定收購主體。

 

今年3月29日，珠海國資旗下珠海華發實體產業投資控股有限公司受讓的華燦光電股份完成過戶，珠海華發投控正式晉升為上市公司第一大股東。

 

證券時報·e公司記者注意到，2020年開始，珠海國資的資本運作活躍度明顯提升，近一年多來，珠海國資“買買買”不停步，已實施或正在布局中的上市公司接近20家。背后原因為格力電器混改落地，逾400億元巨資到手，以及機制的轉變，2020年正逢珠海國資國企改革關鍵年。

 

據悉，2020年伊始，珠海便接連出臺一系列重磅文件。2020年1月，《關于深化市屬國有企業市場化改革的意見》出臺，《意見》提出到2022年，珠海市屬國有企業將全面落實市場化選人用人機制和考核激勵約束機制，國資監管向“管資本”為主轉變基本實現。這標志著珠海國資國企改革的號角正式吹響，新一輪國資國企改革駛入快車道。2020年3月，在各市屬國企對自身戰略目標梳理結果和擬定改革方案的基礎上，珠海又出臺了《珠海市市屬國有企業重組整合方案》。